Защита инвестиций: как профессионально сохранить свои вложения

Защита инвестиций: как профессионально сохранить свои вложения

 

 

Управление капиталом – наука крайне непростая. Чем большими суммами вы распоряжаетесь, тем больше особенностей, сложностей и подводных камней приходится учитывать. Проще всего жить человеку на зарплате: он знает, сколько денег получит в конце месяца, он уверен, что их получит (это важно) и спокойно планирует бюджет. Мелкому инвестору, развлекающемуся вложением карманных денег в хайпы, торговлей ноунейм-койнами или игрой на курсе монгольского тугрика на FOREX, прогнозировать прибыли или убытки уже намного сложнее: доход никто не гарантирует, как и сохранность вложений. Однако настоящая головная боль начинается на следующем уровне этой увлекательной игры – когда инвестор начинает работать с серьёзными инструментами, реальными ценными бумагами и деривативами, а суммы в обороте приобретают пугающее количество нулей.

 

 

Помимо собственно процесса приумножения капитала (аналитики, торговли, делового общения, решения юридических вопросов) инвестор должен, даже обязан заниматься важнейшим делом – защитой своих вложений. Деньги, даже если лежат в наличном виде у вас под подушкой, в опасности всегда – это аксиома. В финансовом океане множество акул (коллеги-инвесторы, крупные игроки на рынке, мошенники, банальные хакеры-грабители, государственные фискальные органы) и подводных скал (резкие колебания курсов, стихийные бедствия, войны, революции). Все эти факторы грозят вам потерей вложенных денег, банкротством и в итоге работой продавцом телефонов у метро. Как этого избежать, как правильно защищать собственные инвестиции – читаем дальше.

 

 

От чего именно нужно защищаться

 

Начнём с того, что защита вложений – не цель, а процесс. Как мы уже сказали, деньги в опасности всегда, и защищать их нужно постоянно и непрерывно. Нет волшебной таблетки, какого-то магического действия, выполнив которое, вы получите пожизненный иммунитет к факторам, угрожающим потерей денег. Эти факторы никуда не денутся, поэтому есть смысл рассмотреть их поближе. Угрозы бывают:

 

  • Системные – связаны с финансово-экономическим состоянием государства, в чьей юрисдикции вы работаете, и / или общемировой ситуацией.

  • Несистемные – положение в конкретном секторе рынка, состояние определённого актива или группы связанных активов.

  • Торговые – связаны с относительно быстрыми колебаниями курсов активов (акций, облигаций, производных инструментов, валют, сырья).

  • Юридические – связаны с законностью активов и самой инвесторской деятельности в различных её аспектах.

  • Личные – собственные действия инвестора, его навыки, опыт, психологическая устойчивость.

 

Системные угрозы

 

К числу системных показателей, изменения которых могут угрожать инвестициям, относятся объёмы ВВП и ВНП государства, объёмы промышленного производства, уровень инфляции, показатели спроса на те или иные товары и услуги, объёмы международной торговли, а также политика государства в отношении финансового сектора. Системные риски максимально опасны для инвестора, так как избежать их влияния невозможно, однако радует, что кризисы, тем более мировые, случаются не так часто, развиваются не слишком быстро, и можно успеть подготовиться. Важнейший элемент защиты от этих проблем – развитые аналитические способности. Необходимо непрерывно мониторить финансовые и политические новости, чтобы вовремя отследить изменения макроэкономических показателей и перевести потенциально убыточные активы в менее рискованные.

 

 

Несистемные угрозы

 

Эти проблемы обычно связаны с общей ситуацией в отрасли или с крупной компанией-эмитентом ценных бумаг, чьи позиции серьёзно влияют на курсы других подобных организаций, но не воздействуют на другие сектора экономики. Например, в конце 1990-х годов в секторе высоких технологий сформировался мощнейший экономический “пузырь”, чьё схлопывание привело к знаменитому краху доткомов. За считаные дни курсы акций всех без исключения IT-компаний, от телекоммуникационных гигантов до стартапов-однодневок, рухнул на десятки процентов, сотни компаний обанкротились – однако на остальные сферы экономики это практически не повлияло. Из этого следует очевидный вывод: не кладите яйца в одну корзину, инвестируйте в бумаги нескольких организаций из разных секторов рынка, и в случае тревожных новостей выводите вложения из неспокойной зоны. В случае если вы предпочитаете очень долгосрочные вложения, вообще нет повода для паники: резкие колебания курсов обычно быстро заканчиваются, и общий рост продолжается. Во время краха пузыря доткомов в 2000 году пострадал и не очень известный стартап Google – делайте выводы.

 

 

Торговые угрозы

 

Этот вид рисков связан с непосредственной деятельностью инвестора на рынке в качестве трейдера или, что бывает чаще, с вложениями через посредников в конкретные инструменты торговли на рынках. Резкие всплески или провалы стоимости определённого актива (например, акций той или иной компании), при этом не связанные с общемировой, внутригосударственной или отраслевой ситуацией, могут серьёзно ударить по карману инвестора. Чаще всего такие движения происходят по причинам, лежащим внутри деятельности самой организации-эмитента – неудачный годовой отчёт по прибыли, банкротство компании, слияние с другой фирмой или наоборот раздел на две организации, авария на предприятии и так далее. Защита от таких малопредсказуемых изменений стандартна – диверсификация вложений, если вы занимаетесь краткосрочным инвестированием. В случае средних и тем более длинных вложений можете вообще не волноваться. Проблемы имеют свойство заканчиваться.

 

Юридические угрозы

 

Одна из самых тяжёлых и неприятных групп угроз для инвесторов, требующая особого внимания. Риски могут быть связаны как с государством (лицензирование деятельности), так и с банальным мошенничеством. Во взаимодействии самого инвестора с государством всё достаточно ясно, хотя и потребует тщательного изучения предмета и множества скучных взаимодействий с госорганами.

 

 

Во многих странах деятельность инвесторов подлежит лицензированию и пристальному контролю. В странах Северной Америки и Западной Европы есть понятие институционального инвестора, а обычный человек, тем более гражданин другой страны, может только пользоваться услугами специальных фондов и брокерских компаний. Тут-то и таятся тысячи мошенников. Каждый из посредников, помогающих вам выйти на рынок, должен иметь государственную лицензию, аккредитацию и т. д. Если вы не проверили наличие необходимых документов у контрагента и перечислили ему деньги – поздравляем, вы прекрасный игрок в “русскую рулетку”, только с серьёзным инвестированием и защитой вложений это не имеет ничего общего.

 

 

Также перед открытием счетов и регистрацией юрлиц в других государствах, особенно на всяческих микроостровах, тщательно изучите местное законодательство в отношении инвестирования и вообще финансовых отношений. Что касается законности вложений в бинарные опционы и другие подобные высокорисковые инструменты, запрещённые во многих странах мира – смотрите по ситуации. В некоторых случаях вы не только рискуете деньгами, но и можете быть признаны соучастником мошеннической схемы.

 

Личные угрозы

 

Победи себя – и будешь непобедим. К успешным инвесторам это относится в полной мере. По-настоящему эффективно защищать свои вложения от системных, несистемных, торговых и юридических угроз возможно, только имея достаточный опыт, мастерство, навыки во многих сферах, психологическую устойчивость и инвесторское чутьё. Однако если хладнокровие и инстинкт инвестора – вещи вне плоскости рационального, то определённым алгоритмам защиты своих вложений можно научиться.

 

 

Эти схемы действий достаточно просты и, скорее всего, вам известны – что не делает их менее эффективными. Набившая оскомину классика: диверсифицируйте инвестиции, распределяйте активы в своём инвестиционном портфеле по степени риска (надёжные и высокорисковые), по продолжительности (долго-, средне- и краткосрочные), по отраслям компаний-эмитентов, по типам активов (акции, деривативы, валюта, реальный сектор), по рынкам и государствам, в конце концов. Проблемы в одной сфере не лишат вас сразу всех вложений, к тому же вы сможете перегонять деньги из рискованных и малоприбыльных секторов в более прибыльные по мере смены ситуаций. Подробное описание этого и других правил, тонкостей инвестирования вы найдете во всех статьях этого блога.

 

 

Действенный вариант диверсификации – это небезызвестное хеджирование. Открыв сделки на одном рынке, вы в том же объеме открываете сделки противоположной направленности на другом. Таким образом вы гарантированно выходите в безубыток при любых обстоятельствах. Искусство хеджирования – отдельная сфера экономического и инвесторского знания, потому и создают специальные хедж-фонды для сохранения инвестиций, в том числе своих собственных средств.

 

 

При выборе стратегии инвестирования не отказывайтесь и не меняйте её при возникновении проблем – изучите стратегию полностью на продолжительном промежутке времени – это позволит в случае успеха применять ту же схему в других сферах инвестирования и в больших масштабах.

 

 

И в завершение ещё одна важная вещь – не прекращайте учиться новому. Мир постоянно меняется, правила игры, и без того сложные и запутанные, изменяются очень быстро – важно постоянно быть в курсе этих изменений, находить и пробовать новые методы защиты от новых угроз. Кто владеет информацией – владеет миром. Инвестируйте, защищайте, владейте – и да пребудет с вами сила.

 

 

 

 

 

14.07.2019

Яндекс.Метрика